文/王玉珍 （中國期貨市場文學家行業(yè)協(xié)會）
前言： 在我國的金融科技在付款、金融市場、區(qū)塊鏈技術及其管控技術層面的解決方法早已遭受大量國家和地區(qū)、金融市場的十分重視。從業(yè)務流程合理布局看來，百度搜索、阿里、騰訊官方、京東商城、小米手機等已成為了在我國金融科技發(fā)展趨勢的標桿，其具體的發(fā)展趨勢行業(yè)為互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、人工智能技術、區(qū)塊鏈技術、生物識別技術等。技術性與金融產品深層融合，從致力于線下推廣前臺接待業(yè)務流程的網(wǎng)上轉移，向大數(shù)據(jù)風控、智能金融、單據(jù)做賬、最底層安全性等中后臺管理拓寬。
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要回應互聯(lián)網(wǎng)金融未來發(fā)展市場前景怎樣？最先要看一下什么叫互聯(lián)網(wǎng)金融？
一般而言，大家覺得的互聯(lián)網(wǎng)金融只是就是指互，但事實上互聯(lián)網(wǎng)金融的界定遠遠地不僅這種。嚴苛的互聯(lián)網(wǎng)金融界定就是指傳統(tǒng)式金融運用大數(shù)據(jù)技術和通信技術性完成資產融合、付款、項目投資和信息內容咨詢服務的新式金融產品方式，及其以互聯(lián)網(wǎng)技術方法運營管理的金融產品。
假如為此來推理，互聯(lián)網(wǎng)金融就應當包含下列好多個一部分：
第一部分是互，她們?yōu)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融給予高新科技適用，是互聯(lián)網(wǎng)金融的關鍵構成部分。
第二部份是原來的金融企業(yè)憑借互聯(lián)網(wǎng)金融高新科技從業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務流程和服務項目，這也是傳統(tǒng)式金融業(yè)完成轉型發(fā)展和融入市場需求的主要方法。
第三一部分是新起的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)或是服務平臺，也就是大家日常認為的互聯(lián)網(wǎng)金融服務平臺。
因此，我們不能簡易地說互聯(lián)網(wǎng)金融未來發(fā)展會更好或是不太好，反而是綜合性上邊的歸類大家各自開展剖析并下結論。
1.互將遭遇史無前例的發(fā)展趨勢機遇和幸福的市場前景
我們知道，網(wǎng)絡經濟在中國早已獲得了不錯的發(fā)展趨勢，并且將來會發(fā)展趨勢得越變越好。那麼，憑借大數(shù)據(jù)技術的互聯(lián)網(wǎng)金融也會獲得更快的發(fā)展趨勢。且在現(xiàn)行政策上在我國倡導“互聯(lián)網(wǎng)技術 ”，因而，將來大數(shù)據(jù)技術及其將來的物聯(lián)網(wǎng)將在更廣泛的行業(yè)獲得運用和發(fā)展趨勢，伴隨著在我國金融企業(yè)的智能化系統(tǒng)轉型發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融高新科技將遭遇更高的市場的需求。
翰威特2013公布調查報告，明確提出了有希望更改日常生活、商業(yè)服務和世界經濟的12大新起刷新技術性——移動互聯(lián)、人工智能技術、物聯(lián)網(wǎng)技術、云計算技術、智能機器人、次世代游戲基因技術性、自動化技術交通出行、電力能源存儲技術、3D打印出、次世代游戲原材料技術性、非傳統(tǒng)燃氣勘采、資源再運用。在其中移動互聯(lián)、人工智能技術、物聯(lián)網(wǎng)技術、云計算技術、智能機器人等都對將來的銀行4.0的顛覆性創(chuàng)新的危害。
因而，國際性和中國的銀行陸續(xù)開展企業(yè)戰(zhàn)略轉型。有數(shù)據(jù)分析，國際性領跑銀行均值每一年資金投入息稅前利潤的17%－20%用以企業(yè)戰(zhàn)略轉型和自主創(chuàng)新。而中國銀行也逐漸試著智能化新模式，可是對智能化發(fā)展戰(zhàn)略、產業(yè)化執(zhí)行落地式、系統(tǒng)化能力建設還處在研究環(huán)節(jié)。
在智能化運用和轉型發(fā)展的歷程中，以新的方法干預銀行業(yè)務流程將對目前的銀行管理體系產生新的考驗，而新的銀行運營模式的層出不窮將改變傳統(tǒng)的銀行綠色生態(tài)。
在目前銀行管理體系以外，新起的金融科技企業(yè)或是新起金融科技的運用者，以用戶體驗為導向性、以數(shù)據(jù)信息技術性為推動、以互聯(lián)網(wǎng)技術成本低擴大為方式的新的銀行形狀將不斷向銀行業(yè)務范圍滲入，多方位、多行業(yè)地干預傳統(tǒng)式銀行的全部關鍵業(yè)務流程，銀行和非銀行的界線將愈來愈模糊不清，截止到2016年，我國互聯(lián)網(wǎng)金融的市場滲透率已達36%，客戶近5億人。
在銀行管理體系內，新的高新科技的廣泛運用將發(fā)展出很多新的業(yè)務流程綠色生態(tài)，借勢金融科技自主創(chuàng)新，創(chuàng)建以用戶體驗為核心，給予新零售、無縫拼接式、訂制化的銀行產品與服務，將改變傳統(tǒng)銀行運營模式，打造以銀行業(yè)務流程為關鍵、結合自主創(chuàng)新的一體化新起金融業(yè)生態(tài)鏈。
這也為銀行給予了空前絕后的未來發(fā)展機會：大數(shù)據(jù)的應用根據(jù)免費預測顧客的個人行為以及演化方法，完成銀行商品的訂制化和差別標價；區(qū)塊鏈應用的運用根據(jù)信息的分布式系統(tǒng)和點對點傳輸，提升了銀行業(yè)務流程解決的化的業(yè)務流程傳輸數(shù)據(jù)方式；金融業(yè)云的運用根據(jù)為客人給予遠程控制的、根據(jù)要求的服務項目，擺脫銀行目前系統(tǒng)架構的成本費管束提高銀行的營運能力。
翰威特對全世界100家領跑銀行的調查數(shù)據(jù)顯示：
52%的銀行與金融科技企業(yè)有合作關系，37%的銀行選用風險投資或私募投資的方式合理布局金融科技。
花旗銀行銀行于2010年開設了花旗銀行風險投資，密切關注并項目投資互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、電子商務與付款、金融信息服務、安全性與IT這四大尖端科技。
俄羅斯黑海銀行向單獨經營的風險投資基金Reinventure項目投資5000萬美金，合理布局顛覆性技術，項目投資包含比特幣錢包Coinbase、社交媒體網(wǎng)站Nabo、一站式支付系統(tǒng)PromisePay、P2P貸款平臺SocietyOne、公司情報信息數(shù)據(jù)庫管理Zetaris等。
翰威特強調，銀行可以根據(jù)回收、項目投資、戰(zhàn)略合作等形式多樣積極主動合理布局和借勢金融科技自主創(chuàng)新。
工商局銀行大城市金融業(yè)研究室楊飛詳細介紹過歐美國家銀行運用金融科技發(fā)展趨勢的全新成果。覺得信息科技與金融產品的融合打開了銀行業(yè)寬闊的自主創(chuàng)新室內空間。由技術性推動的自主創(chuàng)新已超過證券交易自身，進到到銀行的關鍵行業(yè)。
以巴黎銀行和摩根大通為例子：
巴黎銀行借的協(xié)作，完成智能化、自主創(chuàng)新發(fā)展。將“2020年完工智能化銀行，從便利性和安全系數(shù)2個層面，提高用戶體驗”做為優(yōu)先選擇發(fā)展戰(zhàn)略。巴黎銀行從2016年起執(zhí)行“金融科技網(wǎng)絡加速器計劃”（FinTech Accelerator Program），主要是以基本建設“將來銀行”為角度，挖掘有發(fā)展?jié)摿Φ某鮿?chuàng)，為他們給予實際、具體的協(xié)助，最后目標是推動巴黎銀行智能化過程，為客人給予更為令人滿意和安全性的金融信息服務感受。
與巴黎銀行的“金融科技網(wǎng)絡加速器計劃”相相近，摩根大通對里加強對區(qū)塊鏈技術、人工智能技術和互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)等技術領域的資金投入，一年在網(wǎng)絡科技上的項目投資超出90億美金。對外開放也加強了有發(fā)展協(xié)作，并為許許多多的顧客給予各種調查報告。為了更好地加強與有發(fā)展協(xié)作， 2016年6月底，摩根大通公布運行“進駐計劃”（In-Residence Program），即IRP，由摩根大通業(yè)務流程權威專家，彼此一同進行領域轉型自主創(chuàng)新。根據(jù)協(xié)作，初創(chuàng)期科技企業(yè)可以擁有摩根大通的全世界資源，觸碰摩根大通的關鍵業(yè)務流程管理體系，得到技術性、系統(tǒng)軟件和技術專業(yè)上的適用，使她們的科技創(chuàng)新轉化工作能力短時間穩(wěn)步提升；“進駐計劃”的成效包含經檢測的商品、新的藝術創(chuàng)意、與銀行業(yè)務流程的融合、達到的商業(yè)服務協(xié)義、得到股權融資適用等形式多樣。摩根大通則根據(jù)權威專家工作人員包含：專業(yè)技術人員、技術工程師、大數(shù)據(jù)分析師、銀行權威專家、法律法規(guī)合規(guī)管理及風險性權威專家、營銷大師、發(fā)展戰(zhàn)略策劃師、風險投資及領域合作伙伴等的搬入，可以消化吸收大量的商品藝術創(chuàng)意，融合銀行業(yè)務流程進，提升銀行業(yè)務流程的服務項目高效率、減少業(yè)務流程成本費。而且 ，摩根大通自2009年至今項目投資了數(shù)，涉及到付款、項目投資、P2P、投資管理等行業(yè)，包含手機支付企業(yè)Square、在線投資服務平臺Motif、P2P平臺Prosper、云管理平臺InvestCloud等。
總的來說，巴黎銀行的“金融科技網(wǎng)絡加速器計劃”為大家出示了一種擴展互聯(lián)網(wǎng)金融的新模式，便是作為競爭者，反而是找尋與銀行業(yè)務流程相切合、有發(fā)，根據(jù)技術性、資產等自然資源的導出，培養(yǎng)其不斷發(fā)展的與此同時找尋新的業(yè)務流程機遇。摩根大通的“進駐計劃”、“FinLab爭霸賽”則是助推初創(chuàng)期科技企業(yè)擅于應用新技術指標分析處理商業(yè)服務問題、提升用戶體驗、降低服務項目困擾，而摩根大通也從這當中消化吸收很多自主創(chuàng)新思路和自主創(chuàng)新魅力，填充本身的產品與服務空缺，發(fā)展新的客戶信息和業(yè)務流程機會。
在我國的金融科技在付款、金融市場、區(qū)塊鏈技術及其管控技術層面的解決方法早已遭受大量國家和地區(qū)、金融市場的十分重視。從業(yè)務流程合理布局看來，百度搜索、阿里、騰訊官方、京東商城、小米手機等，早已成為了在我國金融科技發(fā)展趨勢的標桿，其具體的發(fā)展趨勢行業(yè)為互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、人工智能技術、區(qū)塊鏈技術、生物識別技術等新技術與金融產品深層融合，從致力于線下推廣前臺接待業(yè)務流程的網(wǎng)上轉移，向大數(shù)據(jù)風控、智能金融、單據(jù)做賬、最底層安全性等中后臺管理拓寬。
螞蟻金融公布將來只做Tech(技術性)，適用金融企業(yè)去搞好Fin(金融業(yè))；京東金融和真融寶早已確立表明根據(jù)充分發(fā)揮高新科技的優(yōu)點重構金融行業(yè)。真融寶的工藝精英團隊現(xiàn)階段早已在智能化系統(tǒng)理財規(guī)劃、客戶財產安全性及其大數(shù)據(jù)采集等行業(yè)塑造了"蜂鳥"、"蜂窩"、"光芒"三大技術性系統(tǒng)軟件。而京東金融則產品研發(fā)了天盾安全性與反欺詐系統(tǒng)，該體系可以預防網(wǎng)絡詐騙、黑客技術等問題?；ヂ?lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、云計算技術、區(qū)塊鏈技術、人工智能技術等金融科技服務項目將獲得實際性的業(yè)務流程實用階段。
而在我國各種銀行陸續(xù)與互聯(lián)網(wǎng)大佬簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議便是非常好的表明。在2017年不上大半年的時間內，五大銀行與互聯(lián)網(wǎng)大佬實現(xiàn)了應急聯(lián)婚進行協(xié)作：
2017年3月28日，建設銀行與阿里集團、簽訂了三方戰(zhàn)略合作協(xié)議。依照協(xié)義，螞蟻金融將幫助基本建設銀行推動銀行信用卡網(wǎng)上辦卡業(yè)務流程，為先前沒法遮蓋的群體給予信用卡代辦。彼此還將推動線下線上方式業(yè)務流程協(xié)作、移動支付服務協(xié)作、連通信用體系，一同探尋商業(yè)服務銀行合作自主創(chuàng)新方式。
2017年6月16日，工商銀行與蘇寧易購簽定金融產品合作框架協(xié)議，彼此將在金融科技、零售銀行、消費信貸、公司銀行信貸、校園內綠色生態(tài)、投資管理、本人聯(lián)名賬戶乃至電子商務物流進行全方位協(xié)作。與此同時還將連通線上與線下。除金融產品行業(yè)協(xié)作外，彼此還就京東方面與工商局銀行的總體協(xié)作開展了討論，將在貨運物流及電子商務行業(yè)積極主動進行協(xié)作，為眾多顧客給予更高質量的服務項目。
2017年6月20日，農業(yè)銀行和百度搜索公布手牽手。協(xié)作方面主要是金融科技、金融理財產品和方式客戶，彼此還將建立協(xié)同試驗室、發(fā)布農業(yè)銀行金融業(yè)人腦，在智能化擴客、大數(shù)據(jù)風控、生物特征鑒別、智能客服系統(tǒng)、區(qū)塊鏈技術等層面探尋。與此同時，農業(yè)銀行與百度搜索協(xié)作創(chuàng)立了“金融科技協(xié)同試驗室”，在智能化金融信息服務行業(yè)進行深層科學研究，發(fā)布農業(yè)銀行金融業(yè)人腦。協(xié)作的核心價值是不斷創(chuàng)新金融信息服務的提供方法，運用層面則包含根據(jù)大數(shù)據(jù)分析及解析與發(fā)掘的用戶畫像、真正的精準營銷、顧客企業(yè)信用評價、風險性監(jiān)測及智能客服系統(tǒng)、智能金融等。將來，彼此的協(xié)作可能在證券化、數(shù)字貨幣及產業(yè)鏈互聯(lián)網(wǎng)金融等層面開展探尋。
6月22日，我國銀行與騰訊云服務公布協(xié)作，在內蒙古宣布掛牌上市創(chuàng)立“我國銀行—騰訊官方金融科技協(xié)同試驗室”，彼此關鍵根據(jù)云計算技術、互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈技術和人工智能技術等全方位進行深層協(xié)作，共創(chuàng)惠普金融、云端金融業(yè)、金融信息化和金融科技。
2017年8月22日，交通出行銀行與蘇寧控股集團、京東上海市區(qū)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，彼此將在智慧金融、全股權融資業(yè)務流程、專業(yè)化和體系化等方面進行全方位深層次的協(xié)作?，F(xiàn)階段，早已開設“交通銀行—蘇寧易購智慧金融研究所”，彼此關鍵進行云計算技術、數(shù)據(jù)處理方法技術性、人工智能技術、VR/AR等前端基本性高新科技及智能化商、智能化互動等跨界營銷科學研究。
從互聯(lián)網(wǎng)金融“刷新”銀行的壯志，到銀行與互聯(lián)網(wǎng)大佬戰(zhàn)略合作，莫不預兆著中華傳統(tǒng)金融業(yè)已經向金融科技轉型發(fā)展，在這里一時尚潮流下金融科技將來會更好。
2.傳統(tǒng)式金融企業(yè)憑借網(wǎng)絡方式和方法從業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融會獲得極大的發(fā)展趨勢
傳統(tǒng)式金融行業(yè)根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融使實體經濟獲得適用，尤其是惠普金融、中小型企業(yè)的金融信息服務、體系化的金融信息服務更必須互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展趨勢。因此，傳統(tǒng)式金融企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的快速發(fā)展具備非常好的發(fā)展前途。
一方面?zhèn)鹘y(tǒng)式金融業(yè)積極相擁金融科技，另一方面銀行自身的金融科技企業(yè)也在迅速發(fā)展趨勢。
中央人民銀行創(chuàng)立了金融科技(FinTech)聯(lián)合會，并覺得金融科技是技術性推動的金融科技，為金融發(fā)展引入了新的魅力，也給金融產生了新挑戰(zhàn)。中央銀行將加強監(jiān)督高新科技(RegTech)運用實踐活動，積極主動運用互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、人工智能技術、云計算技術等技術性豐富多彩金融體系監(jiān)管方式，提高跨業(yè)、跨銷售市場共同性金融的風險的辨別、預防和解決工作能力。
工商銀行建立了互聯(lián)網(wǎng)金融、互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)與人工智能技術、云計算技術、區(qū)塊鏈技術與生物識別技術等"七大創(chuàng)新實驗室"，深入推進私有云數(shù)據(jù)信息運用服務體系，在夯實基礎上提升調節(jié)IT構架，搭建更加對外開放靈便、功能齊全的技術性系統(tǒng)軟件。還發(fā)布了E-ICBC互聯(lián)網(wǎng)金融服務平臺，包含“融e購”電子商務、“融e聯(lián)”即時通信和“融e行”銷售銀行；與此同時，不斷推進大數(shù)據(jù)技術和信息化管理發(fā)展戰(zhàn)略，積極主動融合自主創(chuàng)新資源，資金投入近百個運用創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新項目，加速促進高新科技與業(yè)務流程的結合自主創(chuàng)新，尤其是再次從商品、情景、方式等多層次促進e－ICBC互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展趨勢。
招商銀行則客戶至上連通網(wǎng)上智能服務與線下推廣營業(yè)網(wǎng)點及業(yè)務經理服務流程，完成線上與線下結合、人和設備結合，促進零售保障體系向互聯(lián)網(wǎng)技術轉型發(fā)展。除此之外，招商銀行融合多層次數(shù)據(jù)信息健全顧客360度肖像，構建零售顧客標識服務平臺，進行真正的精準營銷及智能推薦，實現(xiàn)數(shù)據(jù)驅動的客戶經營；同時，客戶交易引入基于設備、位置、關系、行為和偏好等大數(shù)據(jù)風險識別模型，及時預警客戶異常交易行為及欺詐行為。為推動金融與科技的融合創(chuàng)新，招行與中國聯(lián)通共同組建的構建以“云平臺”為基礎的運營服務體系，以互聯(lián)網(wǎng)方式開展消費金融業(yè)務；與招商局集團共同組建的招銀前海金融資產交易中心從金融資產交易及財富管理兩個方面開展業(yè)務，打造移動客戶端及云服務基礎平臺；與滴滴出行的戰(zhàn)略合作業(yè)務也快速發(fā)展。
中信銀行則認為，全球新一輪科技革命和產業(yè)變革蓄勢待發(fā)，大數(shù)據(jù)、云計算、區(qū)塊鏈、人工智能等創(chuàng)新技術均沖擊著銀行傳統(tǒng)經營模式。金融科技將成為銀行轉型的重要突破口，網(wǎng)貸、智能投顧、智慧網(wǎng)點等領域將成為創(chuàng)新熱點。
民生銀行緊密圍繞市場需求和客戶痛點，大力創(chuàng)新直銷銀行、手機銀行、移動支付、網(wǎng)絡支付、網(wǎng)上銀行、微信銀行等網(wǎng)絡金融產品和服務，積極構建“金融＋科技＋生活”互聯(lián)網(wǎng)金融生態(tài)圈；同時，充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)傳播優(yōu)勢，利用微信、微博、移動端App等新媒體平臺開展創(chuàng)新宣傳和精準獲客，打造網(wǎng)絡金融品牌影響力、客戶持續(xù)體驗、提升市場份額。
建設銀行的善融商務，農業(yè)銀行的互聯(lián)網(wǎng)金融磐云平臺，交通銀行的基于移動化、社交化的客戶全生命周期的智能服務平臺，郵政儲蓄銀行通過移動互聯(lián)技術嘗試解決普惠金融的“最后一公里”的服務問題；華夏銀行嘗試借助物聯(lián)網(wǎng)技術，實現(xiàn)IT精細化管理等，未來金融科技將在人工智能、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈三大核心技術方面取得突破性的發(fā)展。
同時，各商業(yè)銀行的“智能銀行”已經呈現(xiàn)出商業(yè)銀行借助金融科技實現(xiàn)科技金融的轉型方向：
農行北京分行的新版“掌上銀行”、自助機具“刷臉取款”、特色貴金屬等新產品、新設備，讓人們可以感受到銀行智慧化、綜合性的服務體驗。
中信銀行的智能銀行是其最新開發(fā)的智能投顧產品“信智投”，采用融合人類智慧和人工智能的“雙腦引擎”模式，既有投研專家前瞻性市場分析和底層產品專業(yè)調研，又運用大數(shù)據(jù)、投資模型、智能算法彌補人類在計算能力上的不足。
平安銀行借助科技力量推動智能零售銀行轉型，基于互聯(lián)網(wǎng)思維通過科技引領、組織敏捷形成的“金融＋互聯(lián)網(wǎng)”的智能化零售銀行新模式。其運用“人工智能+大數(shù)據(jù)”，在新版口袋銀行推出了平安智投，根據(jù)客戶的交易記錄與風險偏好，為客戶提供個性化的產品投資組合方案，讓客戶能在平安口袋銀行中充分感受到智能化、個性化的酷炫體驗。
浦發(fā)銀行是最早推出智能投顧服務“財智機器人”的銀行，目前浦發(fā)銀行繼續(xù)推進智能投顧系統(tǒng)的迭代升級工作，從客戶大類資產配置和線上線下服務角度出發(fā)推出了系列新功能，運用機器學習、模型訓練等技術，做到在線的智能調倉等服務。
招商銀行的摩羯智投，為打造智能化的領先金融APP，開創(chuàng)了中國財富管理領域“人與機器”、“線上線下”的融合服務新模式、招商銀行APP5.0開啟了線上線下深度融合服務新模式、也開啟了垂直金融自場景的融合服務新模式。
興業(yè)智投的特點是：大數(shù)據(jù)、機器學習算法、一鍵優(yōu)化?？蛻艨筛鶕?jù)自身的風險等級和投資期限自主選擇投資組合，通過具體的投資組合和基金明細，可直接進行一鍵投資。
廣發(fā)銀行的智能投資理財平臺——“廣發(fā)智投”，將專業(yè)投資理財分析與人工智能相結合，綜合現(xiàn)代資產組合理論和投資者偏好為投資者提供個性化理財建議。
3.互聯(lián)網(wǎng)平臺金融其發(fā)展處于規(guī)范發(fā)展的時期，規(guī)范以后的發(fā)展值得期待
互聯(lián)網(wǎng)平臺金融得到了超常規(guī)的發(fā)展之后進入了一個規(guī)范發(fā)展的時期，互聯(lián)網(wǎng)支付開始規(guī)范，互聯(lián)網(wǎng)平臺開始治理整頓，2015年更是開啟了對互聯(lián)網(wǎng)金融的全面監(jiān)管，《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》、《國務院關于積極推進“互聯(lián)網(wǎng)+”行動的指導意見》等一系列監(jiān)管措施的出臺；2016年銀監(jiān)會等部門正式發(fā)布《網(wǎng)絡借貸信息中介機構業(yè)務活動管理暫行辦法》，2017年發(fā)布了《網(wǎng)絡借貸信息中介機構業(yè)務活動信息披露指引》，因此， 2018年開始全面落實規(guī)范，規(guī)范以后互聯(lián)網(wǎng)平臺金融將進入穩(wěn)健發(fā)展的時期。
首先，從支付領域看，短期仍內以規(guī)范發(fā)展為主。
我國的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的發(fā)展，首先是從支付領域開始的，并通過智能手機支付和掃碼支付的方式對銀行業(yè)的發(fā)展進行了顛覆。移動支付的誕生和普及，本來有利于讓金融更普惠、商業(yè)更智能、社會更高效，推動智慧生活的普及和智慧行業(yè)的升級，
據(jù)統(tǒng)計，2016年中國的移動支付市場規(guī)模達到2.9萬億美元，在4年內成長了20倍。而艾瑞咨詢報告顯示，2016年中國移動支付的規(guī)模達到了5.5萬億美元(38萬億人民幣)，是美國(1120億美元)的50倍，80、 90 后成為移動支付主力人群。
人民銀行的數(shù)據(jù)顯示，2017年，全國共辦理非現(xiàn)金支付業(yè)務1608.78億筆，金額3759.94萬億元，同比分別增長28.59%和1.97%。移動支付業(yè)務量保持較快增長。2017年，銀行業(yè)金融機構共處理電子支付業(yè)務1525.80億筆，金額2419.20萬億元。其中，網(wǎng)上支付業(yè)務485.78億筆，金額2075.09萬億元，筆數(shù)同比增長5.20%，金額同比下降0.47%；移動支付業(yè)務375.52億筆，金額202.93萬億元，同比分別增長46.06%和28.80%；2017年，非銀行支付機構發(fā)生網(wǎng)絡支付業(yè)務2867.47億筆，金額143.26萬億元，同比分別增長74.95%和44.32%。
可以看出，非銀行支付取得了快速的發(fā)展。而在非銀行支付中支付寶和微信支付占比較大，有數(shù)據(jù)顯示，2017年一季度我國第三方移動支付市場中，支付寶和騰訊兩家的移動支付共占據(jù)超過93%的份額。
由于第三方支付發(fā)展速度快、規(guī)模大，而且各種亂象甚至違法行為時有發(fā)生，所以監(jiān)管部門對非銀行支付加強了管理和監(jiān)管。一是對擁有第三方支付牌照的企業(yè)進行持續(xù)監(jiān)管，并強化牌照的謹慎發(fā)放。二是強化了支付的行為規(guī)范和風險控制。
2010年5月，央行發(fā)布《非金融機構支付服務管理辦法》；
2010年底，央行緊接著就出臺了《非金融機構支付服務管理辦法實施細則》。
2015年12月發(fā)布了《非銀行支付機構網(wǎng)絡支付業(yè)務管理辦法》，其中明確“支付機構不得經營或者變相經營證券、保險、信貸、融資、理財、擔保、信托、貨幣兌換、現(xiàn)金存取等業(yè)務?！薄皩τ谥Ц稒C構自主或委托合作機構以面對面方式核實身份的個人客戶，或以非面對面方式通過至少三個合法安全的外部渠道進行身份基本信息多重交叉驗證的個人客戶，支付機構可以為其開立Ⅱ類支付賬戶，賬戶余額僅可用于消費和轉賬，其所有支付賬戶的余額付款交易年累計不超過10 萬元（不包括支付賬戶向客戶本人同名銀行賬戶轉賬）；”“對于支付機構自主或委托合作機構以面對面方式核實身份的個人客戶，或以非面對面方式通過至少五個合法安全的外部渠道進行身份基本信息多重交叉驗證的個人客戶，支付機構可以為其開立Ⅲ類支付賬戶，賬戶余額可以用于消費、轉賬以及購買投資理財?shù)冉鹑陬惍a品，其所有支付賬戶的余額付款交易年累計不超過20 萬元（不包括支付賬戶向客戶本人同名銀行賬戶轉賬）?！?/p>
2016年自12月1日起，微信支付賬戶單日轉賬筆數(shù)上限調整為100次，同時也將根據(jù)用戶交易風險情況進行調整。此外，微信支付賬戶單日余額付款限額將繼續(xù)按照《辦法》的要求執(zhí)行。
從12月起，支付寶賬戶單日轉賬筆數(shù)的上限為100筆。此外，支付寶賬戶單日的余額付款限額將繼續(xù)按照《辦法》的要求執(zhí)行。
2017年7月18日，央行牽頭十部委出臺《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》（簡稱《指導意見》）中，對互聯(lián)網(wǎng)支付給出了明確的界定。闡述了互聯(lián)網(wǎng)支付兩大宗旨：服務電子商務發(fā)展和為社會提供小額、快捷、便民小微支付服務?！吨笇б庖姟穼y行業(yè)金融機構與非銀行第三方支付機構一并納入了監(jiān)管。
人民銀行又發(fā)布《中國人民銀行關于印發(fā)的通知》（銀發(fā)〔2017〕296號），配套印發(fā)了《條碼支付安全技術規(guī)范（試行）》和《條碼支付受理終端技術規(guī)范（試行）》（銀辦發(fā)〔2017〕242號發(fā)布），自2018年4月1日起實施。新規(guī)為條碼支付立了“規(guī)矩”：若使用靜態(tài)掃碼支付，同一客戶銀行或支付機構單日累計交易金額應不超過500元，使用動態(tài)掃碼支付的最高不限額。
其次，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺2018年面臨分化、調整和規(guī)范發(fā)展。
P2P網(wǎng)貸平臺已經成為社會資金融通的重要力量。據(jù)網(wǎng)貸之家統(tǒng)計，截至2017年11月底，2017年網(wǎng)貸行業(yè)總成交量達到了25800億元，較2016年同期成交量增長了41.8%。截至2017年11月底，P2P網(wǎng)貸行業(yè)歷史累計成交量達到了60091.32億元，首次突破6萬億大關。從2017年各月P2P網(wǎng)貸行業(yè)成交量走勢來看，月成交量穩(wěn)定在2000億元以上，成交規(guī)模趨于穩(wěn)定。
但是網(wǎng)貸平臺出現(xiàn)的問題同樣讓人不敢小覷，并形成了極其惡劣的影響。據(jù)網(wǎng)貸之家統(tǒng)計，截至2017年11月底，全年停業(yè)及問題平臺數(shù)量共計612家，其中問題平臺199家（跑路58家、提現(xiàn)困難138家、經偵介入3家），占比約為32.52%。
2018年互聯(lián)網(wǎng)金融平臺將面臨分化、調整、規(guī)范發(fā)展的時期：
2017年2月23日中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會發(fā)布《網(wǎng)絡借貸資金存管業(yè)務指引》，明確了網(wǎng)貸資金存管業(yè)務應遵循的基本規(guī)則和實施標準，重點是交易資金銀行存管，借貸 違約不兜底，成為網(wǎng)貸業(yè)備案登記之后又一合規(guī)細則。
2017年7月6日互聯(lián)網(wǎng)金融風險專項整治工作領導小組辦公室發(fā)布《關于對互聯(lián)網(wǎng)平臺與各類交易場所合作從事違法違規(guī)業(yè)務開展清理整頓的通知》，監(jiān)管的目標直指互聯(lián)網(wǎng)金融平臺一些無固定期限、資金和資產無法對應的“資金池”產品問題，對P2P平臺上架與各類交易所合作的違規(guī)業(yè)務，以及以“大拆小”“團購”“分期”等將大額融資產品權益拆分甚至包裝高風險資產，向不特定對象以及不具備風險承受能力的中小投資者發(fā)售的現(xiàn)象做出具體整治要求。通知一出臺，成效立竿見影，互聯(lián)網(wǎng)金融市場固定收益類理財產品的總量降至原來的50%。
另一個不能忽視的因素是在2018年一季度啟動的網(wǎng)貸平臺備案登記。2016年11月28日，中國銀監(jiān)會辦公廳、工業(yè)和信息化部辦公廳、工商總局辦公廳下發(fā)了《關于印發(fā)網(wǎng)絡借貸信息中介機構備案登記管理指引的通知》，為新注冊及已經設立并開展經營的網(wǎng)貸平臺備案登記給予指引。
雖然指引稱備案登記不構成對機構經營能力、合規(guī)程度、資信狀況的認可和評價。但是《指引》第十條規(guī)定：在本指引發(fā)布前，已經設立并開展經營的網(wǎng)絡借貸信息中介機構申請備案登記的，地方金融監(jiān)管部門應當依據(jù)P2P網(wǎng)絡借貸風險專項整治中分類處置有關工作安排，對合規(guī)類機構的備案登記申請予以受理，對整改類機構，在其完成整改并經有關部門認定后受理其備案登記申請。
2017年12月13日下發(fā)的《關于做好P2P網(wǎng)絡借貸風險專項整治整改驗收工作的通知》即“57號文件”，要求各地要在2018年4月底前完成轄區(qū)內主要網(wǎng)貸機構備案工作，最遲應于2018年6月底前完成全部工作。有人預計，能夠最終完成備案的P2P平臺大約在800—1000家左右，有將近一半會不能完成備案。
因此，可以預見，未來的互聯(lián)網(wǎng)金融要進入兩個特征之下：
一是必須持牌經營并納入監(jiān)管的嚴格監(jiān)管之下，那種野蠻生長、過度套利的方式將被嚴格管理；
二是一些業(yè)務將被叫停。
2017年12月，銀監(jiān)會先后下發(fā)《關于 ** 公司網(wǎng)絡 ** 業(yè)務風險專項整治實施方案的通知》（56號文）和《關于規(guī)范整頓"現(xiàn)金貸"業(yè)務的通知》（141號文）對網(wǎng)絡小貸和現(xiàn)金貸進行監(jiān)管。合作放貸的業(yè)務類型與模式全部叫停，要求禁止通過P2P網(wǎng)絡借貸撮合等任何方式為無放貸業(yè)務資質的機構提供資金發(fā)放貸款；禁止通過簽訂三方協(xié)議等方式與無放貸業(yè)務資質機構共同出資發(fā)放貸款。
因此，互聯(lián)網(wǎng)金融是美好的未來，但并不是所有的互聯(lián)網(wǎng)金融都有美好的未來，互聯(lián)網(wǎng)金融將進入一個規(guī)范、整合、發(fā)展的歷史新時期，優(yōu)勝劣汰是歷史的必然，但是請相信，互聯(lián)網(wǎng)金融明天的太陽依然會升起。
文章來源：微信公眾平臺“ 清華金融評論”（本文僅代表作者觀點）
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